Industri · Perbankan
Analisa per 12 Okt 2026 · kemarin
Analisa per 12 Okt 2026 · kemarin

Perbankan

PENGETATAN (JEDA)Analisa per 12 Okt 2026 · kemarin

BI Rate 5.75% (2026-09-23); +100 bp vs 6 bulan lalu (4.75%). 3 keputusan RDG terakhir: ditahan. Bunga masih tinggi tapi kenaikan berhenti — tekanan NIM mereda; katalis = pemangkasan pertama.

Fase = level (TINGGI) × arah (DATAR). Siklus tidak menghalangi pembelian.

BI RATE
5,75%
· 2026-09-23
SBN 10 THN
7,24%
· 2026-10-08
FED FUNDS
3,88%
· 2026-10-11
KREDIT PERBANKAN (Y/Y)
13,58%
· 2026-07-31
NPL GROSS INDUSTRI
2,1%
· 2026-07-31
STOCK PICK #1
BMRI
skor 100/100 · TOP PICK

Fundamental Komoditas & Industri dikurasi 27 Sep 2026 · 15 hari lalu

Konten dikurasi manual dengan sumber per kartu. Fakta struktural (regulasi, struktur industri) berlaku lama; fakta dinamis (harga, data bulanan) bertanggal — cek tanggalnya di tiap kalimat.

Gambaran Industri
  • Perbankan IDX dikelompokkan berdasarkan modal inti (KBMI 1–4, POJK 12/2021); KBMI 4 (modal inti >Rp70 T): BBCA, BBRI, BMRI, BBNI — mendominasi aset & laba industri.
  • Kredit industri per Juli 2026: Rp9.135 triliun (+13,58% y/y, naik dari 12,67% pada Juni); DPK Rp10.336 triliun (+11,21% y/y) — OJK, RDKB 7 Sep 2026.
  • Laba semester I 2026 bank besar: BBRI Rp31,2 T (+17,5%, kredit +16,2%), BMRI Rp30,4 T (+24%, kredit +19,9%), BBCA Rp29,5 T konsolidasi (+1,7%, kredit +8%), BBNI ±Rp10,8 T (+6,3–6,6%, kredit +24,4% — paling agresif).
  • NIM industri 4,32% (Jul 2026), turun dari 4,57% setahun sebelumnya — OJK: biaya dana tinggi dan persaingan DPK ketat; NIM tertinggi tetap di segmen mikro (BBRI).
Intermediasi: Kredit & Dana
  • Kredit +13,58% vs DPK +11,21% (Jul 2026) — kini kredit tumbuh lebih cepat dari dana (berbalik dari Mei 2026: kredit 11,51% vs DPK 13,49%); persaingan menghimpun dana makin ketat.
  • Likuiditas masih memadai tetapi mengetat: AL/NCD 102,45% (ambang 50%), AL/DPK 23,1% (ambang 10%), LCR 187,5% per Juli 2026 — AL/NCD dan AL/DPK turun dari 108,20% dan 24,74% pada Mei.
  • Komposisi DPK Juli 2026: deposito +13,13%, giro +11,81%, tabungan +8,37% — deposito (dana mahal) kini tumbuh tercepat, berbalik dari Mei saat giro memimpin.
  • Motor kredit Juli 2026: kredit investasi +25,13% dan korporasi +22,10% y/y, bank BUMN +16,95%; kredit UMKM hanya +1,62%.
  • Data BI: kredit Agustus 2026 +13,65% y/y (investasi +25,11%, modal kerja +11,45%, konsumsi +5,07%) — jauh di atas harapan awal OJK (>10%) untuk 2026.
Arah Suku Bunga — Driver Utama
  • Siklus pelonggaran 2025: BI Rate turun 6,00% (akhir 2024) → 5,75 (Jan) → 5,50 (Mei) → 5,25 (Jul) → 5,00 (Agu) → 4,75% (Sep 2025), lalu ditahan hingga awal 2026.
  • BERBALIK KETAT 2026: +50bp (20 Mei) → 5,25%, +25bp (9 Jun) → 5,50%, +25bp (17–18 Jun) → 5,75% — total +100bp dalam sebulan demi stabilisasi rupiah di tengah konflik Iran.
  • RDG 22–23 Sep 2026 (RDG perdana Gubernur Destry Damayanti): BI Rate ditahan 5,75% untuk ketiga kalinya berturut-turut (Jul, Agu, Sep); Deposit Facility 4,75%, Lending Facility 6,50% — fokus stabilisasi rupiah; level tertinggi sejak April 2025.
  • Bagi bank: rate naik = yield aset naik, tapi biaya dana (deposito, kompetisi SRBI/SBN) ikut naik lebih cepat — NIM industri justru tertekan (4,32% per Juli 2026 vs 4,57% setahun sebelumnya).
  • The Fed justru kembali mengetat: FFR naik 25bp ke 3,75–4,00% pada 16 Sep 2026 (bulat 12–0, kenaikan pertama sejak 2023) — selisih BI Rate dengan batas atas FFR menyempit ke ±175bp.
Kompetisi Dana & Aliran Asing
  • Kebijakan BI 2026 dimotivasi pembelaan rupiah — rupiah Rp17.855/US$ pada 22 Sep 2026 (melemah 0,78% dari akhir Agustus); BI memperkuat insentif untuk menarik aliran masuk modal asing walau ekonomi butuh kredit murah.
  • Imbal hasil SRBI dan SBN yang tinggi menarik dana keluar dari deposito bank — bank harus menaikkan bunga dana atau kehilangan DPK: kompetisi dana non-bank kini struktural.
  • Bank digital menghadapi biaya dana tertinggi (mengandalkan deposito bunga tinggi untuk menarik nasabah).
Regulasi & Kualitas Aset
  • NPL gross industri 2,10% dan NPL net 0,81% (Jul 2026); Loan at Risk 8,39%; CAR 23,84% — kualitas aset dan permodalan masih terjaga (OJK).
  • Strategi pencadangan (CKPN) bank KBMI 4 mulai divergen di 2026 — masing-masing menyesuaikan kualitas aset; coverage ratio jadi pembeda kualitas antarbank.
  • Klasifikasi KBMI (POJK 12/2021) berdasarkan modal inti: KBMI 4 >Rp70 T; KBMI 3 Rp14–70 T; KBMI 2 Rp6–14 T; KBMI 1 <Rp6 T.
  • Insentif Likuiditas Makroprudensial (KLM) BI mencapai Rp461,2 T hingga awal Sep 2026 (Rp338,2 T untuk pembiayaan, Rp123 T untuk pendalaman pasar uang; Agustus Rp446,5 T); sejak 1 Sep 2026 disalurkan dengan skema selektif sesuai kondisi likuiditas dan komposisi portofolio tiap bank.
Model Bisnis & Digitalisasi
  • Spektrum model bisnis: bank universal KBMI 4 (funding murah CASA, fee income), bank mikro (BBRI/BTPS — NIM tinggi, risiko kredit tinggi), BPD (BJBR/BJTM — captive ASN), syariah (BRIS terbesar), digital (ARTO/BANK/BBYB — akuisisi via ekosistem).
  • Bank digital mayoritas masih berjuang di profitabilitas: biaya dana tinggi, persaingan ketat; RHB Sekuritas selektif terhadap segmen ini.
  • ARTO (Bank Jago) dinilai paling sehat di antara bank digital: pertumbuhan kuat, kualitas aset terjaga, laba naik signifikan — tapi valuasinya premium (P/E ±34x vs KBMI 4 ±6–13x, data harga GoDeye 28 Sep 2026).
  • NIM sangat bervariasi antar model: bank mikro (BBRI) jauh di atas rata-rata industri 4,32% (Jul 2026), bank korporasi di sekitar ±4%.
Makro Global
  • Konflik Timur Tengah sejak Feb 2026 (perang Iran) kembali memanas: harga minyak sempat memuncak US$132/barel sebelum turun di bawah US$100/barel pada 22 Sep 2026; BI menilai prospek ekonomi global masih lemah dan ketidakpastian pasar keuangan tinggi.
  • The Fed menaikkan FFR ke 3,75–4,00% (16 Sep 2026) sementara BI menahan 5,75% — kedua bank sentral kini sama-sama di mode ketat; tekanan ke rupiah datang dari luar, bukan inflasi domestik.
  • Inflasi Agustus 2026 3,19% y/y (Juli 2,88%) — masih dalam sasaran BI 2,5±1% untuk 2026–2027; BI memproyeksikan pertumbuhan ekonomi 2026 4,9–5,7%. Jika rupiah stabil, ruang penurunan rate terbuka kembali (katalis positif bank).
Risiko Utama
  • NPL masih rendah (2,10%, Jul 2026) tetapi Loan at Risk 8,39% — biaya kredit (CoC) akan menggerus laba bila ekonomi melambat.
  • NIM tertekan dua arah: biaya dana naik (rate + kompetisi SRBI) sementara repricing kredit lebih lambat.
  • Pengetatan berkepanjangan: BI menahan 5,75% sementara Fed kembali menaikkan bunga — ruang penurunan BI Rate (katalis NIM) belum terbuka.
  • Bank digital: valuasi premium dengan profitabilitas belum terbukti penuh — rawan de-rating.
  • Risiko likuiditas mulai terlihat: kredit (+13,58%) kini tumbuh lebih cepat dari DPK (+11,21%) dan AL/NCD turun dari 108,20% (Mei) ke 102,45% (Jul 2026).
  • Catatan data: NIM/NPL/CAR/CASA per emiten TIDAK tersedia di Yahoo Finance — scoring memakai proxy ROA/ROE/NPM; detail per bank harus dicek ke laporan keuangan masing-masing.
Perkembangan 30 hari terakhir ringkasan AI dari 24 judul berita · setiap poin bertaut ke sumbernya
Dibuat 12/10/2026 oleh openai/gpt-oss-120b hanya dari judul berita (Google News). Narasi saja — tidak memengaruhi rating/aksi. Klik sumber untuk memverifikasi.
BI Rate — histori & keputusan RDG
5Jan 15Des 17Nov 20Okt 23Sep 26
BI policy rate bulanan (IMF IFS)5,5Keputusan RDG5,75% per tahun · klik legend = tampil/sembunyi · hover = sorot
KPI bank (laporan kuartalan / paparan kinerja)
NIM = margin bunga; NPL & LaR = kualitas aset; CoC = biaya pencadangan; CAR = modal; CASA = dana murah; LDR = likuiditas. Diisi dari paparan kinerja emiten (sumber per baris).
EmitenNIM (%)NPL (%)LaR (%)CoC (%)CAR (%)CASA (%)LDR (%)Kredit y/y (%)Periode · sumber
BBCA5,31,904,9——84,3—8,02026-06-30 (H1-2026)[1][2][3]
BBRI—2,909,13,1—67,690,816,22026-06-30 (H1-2026)[1][2][3]
BMRI4,40,985,90,5———19,92026-06-30 (H1-2026)[1]
BBNI—1,908,1——65,4—24,42026-06-30 (H1-2026)[1]
BRIS—1,80——————2026-06-30 (H1-2026)[1]
BBTN—2,9918,6————11,22026-06-30 (H1-2026)[1][2]
BNGA—1,83——23,571,790,46,62026-06-30 (H1-2026)[1]
NISP—1,904,8—23,160,5—11,02026-06-30 (H1-2026)[1]
KPI di-seed manual dari laporan/paparan emiten dengan URL per angka; emiten tanpa data tidak tampil. Diperbarui tiap review kuartalan.
Kalender 60 hari ke depan
22 Okt 2026RDGRapat BI (RDG)
31 Okt 2026LKBatas rilis LK Q3-2026 (POJK) — growth & LTM akan diperbarui
19 Nov 2026RDGRapat BI (RDG)
17 Des 2026LOCKUPLock-up PT Elang Media Visitama (Emtek) berakhir (SUPA)
17 Des 2026LOCKUPLock-up PT Kudo Teknologi Indonesia (Grab) berakhir (SUPA)
Cohort Harga — Top 10 Produsen vs Komoditas (indeks = 100)
Indeks di-set ulang ke 100 di awal periode terpilih.
100AprMeiJulAguOktBDMN +100%BNGA +2%BJBR -1%BBRI -2%BJTM -3%BMRI -4%BTPS -5%NISP -5%BBNI -8%BBCA -9%
BDMN+100%BNGA+2%BJBR-1%BBRI-2%BJTM-3%BMRI-4%BTPS-5%NISP-5%BBNI-8%BBCA-9%

Cohort Tahunan — Pola Siklus 2021–2026

Setiap garis = satu tahun kalender, di-indeks 100 di awal tahun. Kalau garis-garis bergerak searah dengan pola berulang → siklikal/musiman; kalau arah tiap tahun berbeda mengikuti harga komoditas → cyclical murni; kalau naik terus konsisten → struktural. Bandingkan chart saham dengan chart komoditas di bawahnya.

Komposit industri (equal-weight) — per tahun
100JanFebMarAprMeiJunJulAguSepOktNovDes
2021+225%2022-18%2023-1%2024-4%2025+9%2026-18%klik tahun = tampil/sembunyi · hover = sorot
Komoditas per tahun — BI Rate (keputusan RDG, %)
6JanFebMarAprMeiJunJulAguSepOktNovDes
20254.7520265.75klik tahun = tampil/sembunyi · hover = sorot
Ditampilkan absolut (%), bukan indeks — meng-indeks suku bunga menyesatkan.
Dividen melalui siklus — median industri
20211.9% (13)20223.5% (16)20235.2% (16)20245.5% (17)20255.0% (19)20264.5% (17)
Median dividend yield emiten pembayar dividen per tahun (angka dalam kurung = jumlah pembayar). Yield = DPS ÷ rata-rata harga tahun itu.

Keputusan per Emiten — Bank

Rating = peringkat persentil vs peer × murah-tidaknya vs sejarah emiten sendiri; aksi = rating + syarat waktu. Bobot Valuasi 35% · Kualitas 25% · Growth 15% · Momentum 15% · Risiko 10%. Aksi berubah hanya bila sinyalnya bertahan 3 hari.

Ringkasan keputusan — emiten inti yang likuid
BELI · 0
—
CICIL · 11
BMRI, BJTM, BBRI, BNGA, BTPS, BJBR, BBNI, NISP, BBCA, PNBN, BBTN
TAHAN · 3
BDMN, BBHI, SUPA
KURANGI · 2
BRIS, BBYB
HINDARI · 2
ARTO, BBKP
6 TOP PICK dari 37 emiten · 11% emiten likuid di atas MA200 · 82% laba tumbuh y/y · median return 3 bln -4.2% (-2.5% vs IHSG)
#1BMRIPT Bank Mandiri (Persero) Tbk · KBMI 4Rp 4.010TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 100/100 vs peer · data 94% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
93
Kualitas 25%
87
Pertumbuhan 15%
45
Momentum 15%
66
Risiko/Likuiditas 10%
83
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 3,867.
Stop 3.867MA50 4.160Support 60h 3.998High 52mg 4.862
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 4,160 (+3.7%)
#2BJTMPT Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk · BPDRp 510LAYAKCICIL
Peringkat komposit 97/100 vs peer · data 89% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
92
Kualitas 25%
61
Pertumbuhan 15%
47
Momentum 15%
77
Risiko/Likuiditas 10%
71
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 495.
Stop 495MA50 518Support 60h 505High 52mg 546
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 518 (+1.6%)
  • Cek P/B lolos pada harga ≤ 486 (-4.7%)
#3BBRIPT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk · KBMI 4Rp 3.110TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 94/100 vs peer · data 100% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
80
Kualitas 25%
67
Pertumbuhan 15%
51
Momentum 15%
81
Risiko/Likuiditas 10%
72
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 2,885.
Stop 2.885MA50 3.191Support 60h 2.840High 52mg 3.775
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 3,191 (+2.6%)
#4BNGAPT Bank CIMB Niaga Tbk · KBMI 2–3Rp 1.690LAYAKCICIL
Peringkat komposit 92/100 vs peer · data 100% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
80
Kualitas 25%
73
Pertumbuhan 15%
26
Momentum 15%
84
Risiko/Likuiditas 10%
78
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih, mahal vs sejarahnya / belum terbukti murah
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 1,613.
Stop 1.613MA50 1.698Support 60h 1.585High 52mg 1.765
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 1,698 (+0.5%)
  • Cek yield lolos pada harga ≤ 1,617 (-4.3%) — yield berulang = median 5 thn
  • Cek P/B lolos pada harga ≤ 1,518 (-10.2%)
#5BTPSPT Bank BTPN Syariah Tbk · SyariahRp 975TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 89/100 vs peer · data 83% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
78
Kualitas 25%
77
Pertumbuhan 15%
47
Momentum 15%
64
Risiko/Likuiditas 10%
59
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 897.
Stop 897MA50 989Support 60h 915High 52mg 1.352
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 989 (+1.4%)
#6BJBRPT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk · BPDRp 745TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 86/100 vs peer · data 89% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
83
Kualitas 25%
45
Pertumbuhan 15%
61
Momentum 15%
74
Risiko/Likuiditas 10%
68
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 720.
Stop 720MA50 781Support 60h 745High 52mg 820
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 781 (+4.8%)
#7BBNIPT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk · KBMI 4Rp 3.380TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 83/100 vs peer · data 100% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
85
Kualitas 25%
56
Pertumbuhan 15%
49
Momentum 15%
57
Risiko/Likuiditas 10%
64
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 3,243.
Stop 3.243MA50 3.637Support 60h 3.380High 52mg 4.261
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 3,637 (+7.6%)
#8NISPPT Bank OCBC NISP Tbk · KBMI 2–3Rp 1.235LAYAKCICIL
Peringkat komposit 78/100 vs peer · data 100% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
81
Kualitas 25%
52
Pertumbuhan 15%
38
Momentum 15%
61
Risiko/Likuiditas 10%
78
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih, mahal vs sejarahnya / belum terbukti murah
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 1,179.
Stop 1.179MA50 1.257Support 60h 1.195High 52mg 1.528
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 1,257 (+1.8%)
  • Cek yield lolos pada harga ≤ 714 (-42.2%) — yield berulang = median 5 thn
  • Cek P/B lolos pada harga ≤ 1,238 (+0.2%)
#9BBCAPT Bank Central Asia Tbk · KBMI 4Rp 5.950TOP PICKCICIL
Peringkat komposit 75/100 vs peer · data 100% lengkap · aksi CICIL sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
58
Kualitas 25%
84
Pertumbuhan 15%
35
Momentum 15%
56
Risiko/Likuiditas 10%
80
Belum punya
Cicil kecil (≤ 1/3 porsi)
Saham layak dimiliki tapi waktunya belum ideal (tren belum pulih
Sudah punya
Tahan
Tahan. Stop disiplin 5,725.
Stop 5.725MA50 6.328Support 60h 5.950High 52mg 8.222
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Tren pulih bila harga menutup di atas MA50 6,328 (+6.4%)
#10BDMNPT Bank Danamon Indonesia Tbk · KBMI 2–3Rp 4.950NETRALTAHAN
Peringkat komposit 72/100 vs peer · data 89% lengkap · aksi TAHAN sejak 27 Sep 2026
Valuasi 35%
47
Kualitas 25%
67
Pertumbuhan 15%
73
Momentum 15%
99
Risiko/Likuiditas 10%
32
Belum punya
Tunggu
Belum ada alasan kuat untuk masuk sekarang — lihat daftar pemicu.
Sudah punya
Tahan
Tahan selama di atas 3,976; tinjau ulang bila rating turun.
Stop 3.976MA50 4.428Support 60h 4.010High 52mg 4.980
Apa yang mengubah aksi ini?
  • Masuk lebih aman dekat MA50 4,428 (-10.6%) atau setelah RSI < 70
  • Cek yield lolos pada harga ≤ 2,899 (-41.4%) — yield berulang = median 5 thn
  • Cek P/B lolos pada harga ≤ 2,501 (-49.5%)
Peta Valuasi vs Profitabilitas — P/B × ROE
median P/B 0.7xmedian ROE 6%MURAH & BAGUS0x1x2x3x0%12%25%BMRIBJTMBBRIBNGABTPSBJBRBBNINISPBBCABDMNBRISBBYBPNBNBBTNBBHISUPAARTOBBKPNOBUAMARBNIIDNARMEGAMCORBGTGBTPNPNBSMAYABACABVICBKSWSDRAINPCBABPBSIMBANKAGROP/B (murah ←) · ukuran bubble = market cap
Peer Comparison — 37 emiten (klik kolom untuk sort)
EmitenKategoriHargaMCap (T)P/BP/B wajarP/EROE%ROA%NII/Aset%Div%LabaG%3 BlnNilai/hari (M)Peringkat ↓
BMRI
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
KBMI 44.010372,81,32x2,33x6,0x21,92,473,7313,5+24.4%-4.2%554,2100TOP PICKCICIL
BJTM
PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk
BPD5107,70,59x0,97x4,9x12,01,125,1111,1+3.0%-1.0%2,897LAYAKCICIL
BBRI
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk
KBMI 43.110468,61,46x1,93x7,6x19,02,756,4411,1+17.7%+8.4%602,094TOP PICKCICIL
BNGA
PT Bank CIMB Niaga Tbk
KBMI 2–31.69042,50,76x0,99x6,2x12,21,853,629,6-0.5%+6.0%4,292LAYAKCICIL
BTPS
PT Bank BTPN Syariah Tbk
Syariah9757,50,73x0,94x6,2x11,85,40—8,8+1.8%-2.5%4,389TOP PICKCICIL
BJBR
PT Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk
BPD7457,80,48x0,54x5,4x8,90,653,5511,5+58.8%-3.3%3,086TOP PICKCICIL
BBNI
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk
KBMI 43.380125,90,77x1,05x6,1x12,61,563,2410,3+6.6%-4.3%143,583TOP PICKCICIL
NOBUTIDAK LIKUID
PT Bank Nationalnobu Tbk
KBMI 14943,70,83x1,13x6,3x13,21,482,990,0+50.4%+16.5%1,881NETRALHINDARI
NISP
PT Bank OCBC NISP Tbk
KBMI 2–31.23528,30,64x0,94x5,4x11,81,673,123,6+6.4%+2.5%4,978LAYAKCICIL
BBCA
PT Bank Central Asia Tbk
KBMI 45.950730,92,70x2,28x12,6x21,53,675,546,4+1.8%-4.0%793,375TOP PICKCICIL
BDMN
PT Bank Danamon Indonesia Tbk
KBMI 2–34.95048,40,89x0,48x10,4x8,51,687,452,9+39.3%+19.3%12,072NETRALTAHAN
AMARTIDAK LIKUID
PT Bank Amar Indonesia Tbk
Digital2284,11,19x0,41x14,9x8,04,5124,095,1+21.7%+11.6%0,269NETRALHINDARI
BRIS
PT Bank Syariah Indonesia Tbk
Syariah1.33061,41,20x1,46x7,7x15,61,85—2,5+11.1%-24.0%33,167LAYAKKURANGI
BBYB
PT Bank Neo Commerce Tbk
Digital1952,60,59x1,13x4,5x13,23,3012,710,0+6.8%-12.9%9,664LAYAKKURANGI
PNBN
PT Bank Pan Indonesia Tbk
KBMI 2–382519,90,37x0,30x7,3x5,11,203,895,1-1.2%-5.7%2,161LAYAKCICIL
BBTN
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
KBMI 2–31.03514,50,39x0,86x3,5x11,20,812,900,0+40.8%-14.1%18,258LAYAKCICIL
BNIITIDAK LIKUID
PT Bank Maybank Indonesia Tbk
KBMI 2–318814,30,45x0,30x8,1x5,60,893,054,1+21.2%-0.5%0,356NETRALHINDARI
DNARTIDAK LIKUID
PT Bank Oke Indonesia Tbk
KBMI 11202,00,52x0,30x9,1x5,71,675,850,0+103.9%+7.1%0,253NETRALHINDARI
MEGATIDAK LIKUID
PT Bank Mega Tbk
KBMI 2–31.96046,02,06x1,34x14,0x14,72,393,594,4-6.2%-2.5%0,150NETRALHINDARI
MCORTIDAK LIKUID
PT Bank China Construction Bank Indonesia Tbk
Digital652,50,34x0,30x8,1x4,20,832,870,0+0.7%-3.0%0,247NETRALHINDARI
BGTGTIDAK LIKUID
PT Bank Ganesha Tbk
KBMI 11042,50,66x0,30x10,7x6,22,303,990,0+5.9%-5.5%0,944NETRALHINDARI
BTPNTIDAK LIKUID
PT Bank SMBC Indonesia Tbk
KBMI 2–32.43025,90,53x0,30x57,3x0,90,184,560,4-10.6%+13.0%0,142NETRALHINDARI
PNBSTIDAK LIKUID
PT Bank Panin Dubai Syariah Tbk
Syariah421,60,54x0,30x21,8x2,50,39—0,0+209.1%-16.0%0,339NETRALHINDARI
BBHI
PT Allo Bank Indonesia Tbk
Digital77016,62,27x0,40x28,6x7,93,9110,471,7+2.9%-16.3%7,536NETRALTAHAN
MAYATIDAK LIKUID
PT Bank Mayapada Internasional Tbk
KBMI 2–31985,20,27x0,30x76,8x0,30,041,980,0+158.2%+4.2%0,433NETRALHINDARI
BACATIDAK LIKUID
PT Bank Capital Indonesia Tbk
KBMI 11092,20,32x0,30x15,3x2,10,592,800,0+44.2%+7.9%0,431NETRALHINDARI
SUPA
PT Super Bank Indonesia Tbk
Digital47616,11,95x0,30x61,6x3,21,259,180,0—-20.0%8,128NETRALTAHAN
BVICTIDAK LIKUID
PT Bank Victoria International Tbk
KBMI 1881,60,37x0,30x23,2x1,60,211,960,0-49.3%+8.6%0,425HINDARIHINDARI
BKSWTIDAK LIKUID
PT Bank QNB Indonesia Tbk
KBMI 1481,70,36x0,30x—-0,6-0,222,340,0+176.5%-5.9%0,222NETRALHINDARI
ARTO
PT Bank Jago Tbk
Digital75010,41,15x0,30x30,7x3,70,927,230,0+48.8%-37.5%17,519HINDARIHINDARI
SDRATIDAK LIKUID
PT Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk
BPD2002,90,26x0,30x—-4,9-1,022,900,0—-3.9%0,217HINDARIHINDARI
INPCTIDAK LIKUID
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk
KBMI 11432,90,75x0,30x—-14,0-1,862,730,0-47.7%+6.7%1,914HINDARIHINDARI
BABPTIDAK LIKUID
PT Bank MNC Internasional Tbk
KBMI 1291,30,34x0,30x15,7x2,20,382,300,0+8.0%-42.0%0,611HINDARIHINDARI
BSIMTIDAK LIKUID
PT Bank Sinarmas Tbk
KBMI 2–391518,02,16x0,30x66,7x3,20,492,670,0-10.9%+32.6%0,38HINDARIHINDARI
BANKTIDAK LIKUID
PT Bank Aladin Syariah Tbk
Digital2443,41,04x0,30x32,4x3,20,830,220,0-53.8%-12.2%1,26HINDARIHINDARI
AGROTIDAK LIKUID
PT Bank Raya Indonesia Tbk
Digital1321,41,12x0,30x—-17,8-3,965,880,0-63.5%-7.0%0,93HINDARIHINDARI
BBKP
PT Bank KB Indonesia Tbk
KBMI 2–3407,50,91x0,30x—-3,4-0,321,390,0-97.0%-21.6%4,00HINDARIHINDARI
Memuat rekam jejak…
Metodologi & Sumber Data

Valuasi bank = P/B dibanding P/B WAJAR untuk ROE-nya (Gordon: (ROE−5%)/(CoE−5%), CoE = yield SBN 10 thn + 5%), P/E, dividen. EV/EBITDA, FCF, DER tidak bermakna utk bank. Kualitas: ROE, ROA, NII/aset (proxy NIM), margin laba. NPL/CAR/CASA per bank menyusul (seed kuartalan). Framework v2 (laporan3): skor = PERINGKAT PERSENTIL 0–100 terhadap peer (bukan z-score), metrik hilang menurunkan coverage (bukan dinetralkan). Rating = kuartil komposit × cek absolut vs histori emiten sendiri (yield, P/B, posisi harga 5 thn, multiple vs riwayat kita). Aksi (BELI/CICIL/TAHAN/KURANGI/HINDARI) = rating + syarat waktu (fase industri, tren MA50, overbought, pisau jatuh, bandar, event), berubah hanya bila bertahan 3 hari. Fundamental: laporan kuartalan Yahoo Finance, LTM dihitung sendiri (FY + YTD − YTD lalu). Bukan rekomendasi — alat bantu keputusan.

Harga & laporan keuangan emiten: Yahoo Finance · BI Rate: RDG BI (seed + scrape bi.go.id) · SBN 10 thn: TradingEconomics · Statistik perbankan: OJK (seed bulanan ber-sumber) · Histori policy rate: IMF IFS via DBnomics · Konten kualitatif: dikurasi dengan sumber per kartu. (konten terakhir di-update 2026-09-28).

Data analisa: 2026-10-12. Bukan rekomendasi jual/beli — alat bantu keputusan berbasis data. Skor dihitung rules-based tanpa AI.